الأسهم المتاجرة استراتيجيات البرنامج التعليمي

دليل على استراتيجيات انتقاء الأسهم 1313 عندما يتعلق الأمر بالتمويل الشخصي وتراكم الثروة، يتم الحديث عن مواضيع قليلة أكثر من الأسهم. من السهل أن نفهم لماذا: اللعب في سوق الأسهم مثيرة. ولكن على هذه ركوب السفينة الدوارة المالية، ونحن جميعا نريد لتجربة الصعود دون هبوطا. في هذا البرنامج التعليمي، ندرس بعض من الاستراتيجيات الأكثر شعبية للعثور على مخزونات جيدة (أو على الأقل تجنب سيئة منها). وبعبارة أخرى، استكشف جيدا فن انتقاء الأسهم - اختيار الأسهم استنادا إلى مجموعة معينة من المعايير، بهدف تحقيق معدل عائد أكبر من المتوسط ​​العام للأسواق. وقبل أن نستكشف العالم الشاسع لمنهجيات انتقاء الأسهم، ينبغي لنا أن نتناول بعض المفاهيم الخاطئة. العديد من المستثمرين الجدد في المشهد قطف الأسهم نعتقد أن هناك بعض استراتيجية معصوم التي، بمجرد اتباعها، وضمان النجاح. لا يوجد نظام مضمونة لاختيار الأسهم إذا كنت تقرأ هذا البرنامج التعليمي بحثا عن مفتاح سحري لفتح الثروة الفورية، كانوا آسف، ولكننا نعرف من لا مثل هذا المفتاح. هذا لا يعني أنك غير قادر على توسيع ثروتك من خلال سوق الأسهم. من الأفضل فقط أن نفكر في انتقاء الأسهم باعتبارها فن بدلا من العلم. وهناك أسباب قليلة لذلك: 131 - هناك عوامل كثيرة تؤثر على صحة الشركة، إذ يكاد يكون من المستحيل وضع صيغة تتنبأ بالنجاح. هو شيء واحد لتجميع البيانات التي يمكنك العمل مع، ولكن آخر تماما لتحديد أي الأرقام ذات الصلة. 132 - والكثير من المعلومات غير ملموسة ولا يمكن قياسها. الجوانب القابلة للقياس الكمي للشركة، مثل الأرباح، هي سهلة بما فيه الكفاية للعثور عليها. ولكن كيف يمكنك قياس العوامل النوعية، مثل موظفي الشركة، ومزاياها التنافسية، وسمعتها، وما إلى ذلك. إن الجمع بين الجوانب الملموسة وغير الملموسة يجعل اختيار الأسهم عملية ذاتية للغاية، حتى بديهية. 133 - وبسبب العنصر البشري (الذي غالبا ما يكون غير عقلاني) المتأصل في القوى التي تحرك سوق الأسهم، فإن الأسهم لا تفعل دائما ما تتوقعه. العواطف يمكن أن تتغير بسرعة وغير متوقعة. وللأسف، عندما تتحول الثقة إلى خوف، يمكن أن يكون سوق الأسهم مكانا خطرا. 13 الخلاصة هي أنه لا توجد طريقة واحدة لاختيار الأسهم. من الأفضل أن نفكر في كل استراتيجية الأسهم على أنها ليست أكثر من تطبيق نظرية - أفضل تخمين لكيفية الاستثمار. وأحيانا نظريتين معارضة على ما يبدو يمكن أن تكون ناجحة في نفس الوقت. ربما لا يقل أهمية عن النظرية النظرية، هو تحديد مدى ملاءمة استراتيجية الاستثمار توقعاتك الشخصية، والإطار الزمني، والتحمل للمخاطر، ومقدار الوقت الذي تريد تخصيصه للاستثمار واختيار الأسهم. عند هذه النقطة، قد تسأل نفسك لماذا اختيار الأسهم هو مهم جدا. لماذا تقلق كثيرا عن ذلك لماذا تنفق ساعات القيام بذلك الجواب بسيط: الثروة. إذا أصبحت جيدة منقار الأسهم، يمكنك زيادة ثروتك الشخصية أضعافا مضاعفة. خذ ميكروسوفت، على سبيل المثال. لو كنت قد استثمرت في فاتورة بيل غيتس في الاكتتاب العام في عام 1986 وببساطة عقدت هذا الاستثمار، عودتك كان يمكن أن يكون في مكان ما في حي 35،000 بحلول ربيع عام 2004. وبعبارة أخرى، على مدى 18 عاما، قد تحولت نفسها إلى بارد 3.5 مليون (في الواقع، كان لديك هذا التبصر في سوق الثور في أواخر 90s، عودتك يمكن أن يكون أكبر من ذلك.) مع عائدات من هذا القبيل، لا عجب أن المستثمرين مواصلة البحث عن مايكروسوفت المقبل. دون مزيد من اللغط، يتيح البدء من خلال الخوض في واحدة من الجوانب الأساسية والحاسمة من انتقاء الأسهم: التحليل الأساسي. التي تندرج نظريتها في جميع الاستراتيجيات التي نستكشفها في هذا البرنامج التعليمي (باستثناء الجزء الأخير من التحليل الفني). على الرغم من أن هناك العديد من الاختلافات بين كل استراتيجية، فإنها جميعا وصولا إلى إيجاد قيمة للشركة. نضع هذا في اعتبارنا ونحن نمضي قدما. الخيار: خيارات الأسهم اليومية التداول بلوق والخيار التعليم الخيار اليومي تجارة التعليق فبراير 24 نشرت 9:00 ص - هذا الصباح سوف يعيد السوق المكاسب من هذا الأسبوع. و سب 500 هو 11 نقطة قبل فتح. ليس هناك أي خبر بين عشية وضحاها لتبرير هذه الخطوة. انتقلت ويف وقف تصل إلى سبي 235 على أساس الإغلاق. دعونا اليوم تتكشف وأخذ الأرباح إذا أغلقنا تحت هذا المستوى. وقد تكدس المضاربون الصاعدون في هذا الارتفاع، وسوف يتم مسحهم هذا الصباح. تلك الموجة الأولى من البيع يجب أن تدير مجرىها في غضون ساعات قليلة. سنرى أيضا بعض عمليات جني الأرباح، ولكن استراتيجيات إيم8230 ستوك-بيكينغ: التحليل الفني 1313 التحليل الفني هو المعاكس القطبي للتحليل الأساسي. والتي هي أساس كل طريقة استكشافها حتى الآن في هذا البرنامج التعليمي. المحللين الفنيين، أو الفنيين، حدد الأسهم من خلال تحليل الإحصاءات الناتجة عن نشاط السوق السابقة والأسعار والأحجام. في بعض الأحيان يعرف أيضا باسم المخططين. ينظر المحللون الفنيون إلى المخططات السابقة للأسعار والمؤشرات المختلفة لإجراء استدلالات حول الحركة المستقبلية لأسعار الأسهم. فلسفة التحليل الفني في كتابه، رسم سهل، جورو التحليل الفني جون ميرفي يدخل القراء لدراسة التحليل الفني. موضحا مبانها وأدواتها الأساسية. هنا يفسر النظريات الكامنة وراء التحليل الفني: تحليل الرسم البياني (ويسمى أيضا التحليل الفني) هو دراسة إجراءات السوق، وذلك باستخدام الرسوم البيانية للسعر، للتنبؤ بالاتجاهات السعرية المستقبلية. إن حجر الزاوية في الفلسفة التقنية هو الاعتقاد بأن جميع العوامل التي تؤثر على سعر السوق - المعلومات الأساسية، والأحداث السياسية، والكوارث الطبيعية، والعوامل النفسية - يتم خصمها بسرعة في نشاط السوق. وبعبارة أخرى، فإن تأثير هذه العوامل الخارجية سوف تظهر بسرعة في شكل من أشكال حركة السعر، إما صعودا أو هبوطا. ويمكن تلخيص أهم الافتراضات التي تستند إليها جميع تقنيات التحليل التقني على النحو التالي: الأسعار تعكس بالفعل، أو الخصم. معلومات ذات صلة. وبعبارة أخرى، فإن الأسواق تتسم بالكفاءة (13). وتتحرك الأسعار في الاتجاهات (13). 13 (للحصول على شرح أكثر تفصيلا لهذا المفهوم، انظر البرنامج التعليمي التحليل الفني لدينا.) ما المحللين الفنيين لا يهتمون حول المحللين الفنيين نقية لا يمكن أن يهتم أقل عن القيمة الجوهرية بعيد المنال للشركة أو أي عوامل أخرى التي تشغل المحللين الأساسيين، مثل وإدارة، ونماذج الأعمال أو المنافسة. والفنيين يهتمون بالاتجاهات التي تنطوي عليها البيانات السابقة، والرسوم البيانية والمؤشرات، وغالبا ما تجعل الكثير من الشركات التجارية المال أنهم لا يعرفون شيئا تقريبا عن. هل التحليل الفني إستراتيجية طويلة الأمد الجواب على السؤال أعلاه لا. بالطبع لا. وعادة ما يكون المحللون الفنيون نشطين جدا في صفقاتهم، ويحتفظون بمراكز لفترات قصيرة من أجل الاستفادة من التقلبات في الأسعار، سواء أكانت أعلى أو هبوطا. المحلل الفني قد يذهب قصيرة أو طويلة على الأسهم، وهذا يتوقف على ما الاتجاه البيانات تقول ان السعر سوف تتحرك. (لمزيد من القراءة حول التداول النشط ولماذا يعتبر التحليل الفني مناسبا لاستراتيجية قصيرة الأجل، انظر تعريف التداول النشط). إذا لم يقم السهم بالطريقة التي يعتقد بها الفني، فإنه لن يضيع الوقت الكافي لتحديد ما إذا كان سيتم الخروج موقفه، باستخدام أوامر وقف الخسارة للتخفيف من الخسائر. في حين أن المستثمر قيمة يجب أن تمارس الكثير من الصبر وانتظر السوق لتصحيح قيمتها بأقل من قيمة الشركة، فني يجب أن تمتلك قدرا كبيرا من خفة الحركة التجارية ومعرفة كيفية الوصول إلى وخارج المواقف مع السرعة. الدعم والمقاومة من بين أهم المفاهيم في التحليل الفني الدعم والمقاومة. هذه هي المستويات التي يتوقع الفنيون أن يبدأ السهم فيها في الارتفاع بعد الانخفاض (الدعم)، أو البدء في الانخفاض بعد الزيادة (المقاومة). يتم إدخال الصفقات عموما حول هذه المستويات الهامة لأنها تشير إلى الطريقة التي سوف ترتد الأسهم. وسوف يدخلون في وضعية طويلة إذا شعروا بأن مستوى الدعم قد تعرض للضرب أو الدخول في وضعية قصيرة إذا شعروا بأن مستوى المقاومة قد تعرض للضرب. هنا هو مثال على حيث قد الفنيين تعيين مستويات الدعم والمقاومة. اختيار الأسهم مع الفنيين التحليل الفني لديها أدوات كاملة جدا. لديهم حرفيا مئات من المؤشرات وأنماط الرسم البياني لاستخدامها في انتقاء الأسهم. ومع ذلك، فمن المهم أن نلاحظ أنه لا يوجد مؤشر واحد أو نمط الرسم البياني هو معصوم أو مطلقة فني يجب أن تفسر المؤشرات والأنماط، وهذه العملية هي أكثر موضوعية من الصيغة. يتيح فحص لفترة وجيزة اثنين من أنماط الرسم البياني الأكثر شعبية (من السعر) أن الفنيين تحليل. كأس ومقبض هذا هو النمط الصاعد الذي يبدو وكأنه وعاء مع مقبض. ومن المتوقع أن يكسر سعر السهم في نهاية المقبض، وذلك عن طريق شراء هنا، والمستثمرين قادرون على كسب الكثير من المال. سبب آخر لهذه الأنماط شعبية هو كم هو سهل على الفور. هنا مثال على كوب كبير ونمط مقبض: الرأس والكتفين هذا النمط يشبه، حسنا، رئيس مع اثنين من الكتفين. الفنيين عادة ما يعتبرون هذا النمط الهبوطي. وفيما يلي مثال عظيم على هذا النمط المحدد من الرسم البياني: 13 تذكر، هذين المثالين مجرد لمحات في عالم واسع من التحليل الفني وتقنياته. لم نتمكن من الحصول على الأسهم كاملة اختيار البرنامج التعليمي دون ذكر التحليل الفني، ولكن هذا مقدمة موجزة بالكاد خدوش السطح. الخلاصة التحليل الفني يختلف عن أي استراتيجية أخرى لانتقاء الأوراق المالية - فهو يحتوي على مجموعة من المفاهيم الخاصة به، ويعتمد على مجموعة مختلفة تماما من المعايير من أي استراتيجية تستخدم التحليل الأساسي. ومع ذلك، بغض النظر عن النهج التحليلي، إتقان التحليل الفني يتطلب الانضباط والدهاء، تماما مثل أي استراتيجية أخرى. استراتيجيات انتقاء الأسهم: الاستنتاج